Kredyty internetowe z reguły nie wymagają załatwiania skomplikowanych formalności, gromadzenia dokumentów; to kredyty bez zaświadczeń i poręczycieli. Wniosek o taki kredyt można złożyć za pośrednictwem Internetu albo telefonicznie. Formularz kredytowy klienta ubiegającego się o przyznanie kredytu winien zawierać niezbędne informacje, zgodnie z Regulaminem kredytowym danego banku odnośnie poszczególnych kredytów.
Na stronach internetowych banków bardzo często znajdują się kalkulatory kredytowe/pożyczkowe, umożliwiające symulację kredytu. Pozwala to klientowi na dokładną orientację w ofercie kredytowej banku i wstępne oszacowanie własnych możliwościach kredytowych (zdolności kredytowej).
W zależności od głównych parametrów kredytu, czyli: kwoty kredytu (należy pamiętać o rozróżnieniach na wnioskowaną kwotę kredytu – taką, którą klient chce uzyskać i która wpisana jest we wniosku, kwotę udzielonego kredytu – jaką przyznał kredytodawca oraz kwotę kredytu do wypłaty – którą klient otrzymuje, a którą stanowi kwota udzielonego kredytu minus kwota prowizji), okresu kredytowania, oprocentowania i odsetek, bank może obligować kredytobiorcę (lub nie) do ustanowienia zabezpieczenia kredytu.
Część kredytów w ofercie banków elektronicznych nie wymaga zabezpieczeń (w ogóle nie są one konieczne przy pożyczkach gotówkowych online), ale są i takie, przy których określone zabezpieczenie jest niezbędnym warunkiem otrzymania kredytu.
Istnieją liczne prawne formy zabezpieczenia przed ryzykiem kredytowym. Należą do nich zabezpieczenia osobiste, przy których dłużnik gwarantuje spłatę kredytu całym swoim majątkiem obecnym i przyszłym, takie jak: poręczenie (poręczyciel zobowiązuje się do regulacji długu wobec banku, gdyby kredytobiorca nie spłacił go w terminie oznaczonym w umowie), awal (poręczyciel wekslowy składając podpis na wekslu, odpowiada solidarnie za zobowiązania dłużnika wekslowego) i gwarancja (stosowana w obrocie gospodarczym i międzynarodowym) oraz zabezpieczenia rzeczowe.
Przedmiotem tych ostatnich jest określona część majątku dłużnika lub osoby trzeciej. Takim zabezpieczeniem może być zastaw umowny (bank udziela kredytu pod zastaw rzeczy o dużej wartości; na czas spłaty kredytu kredytobiorca zobowiązany jest oddać tę rzecz kredytodawcy), zastaw rejestrowy (przedmiot zastawu pozostaje w posiadaniu zastawcy, który może z niego korzystać; stosowany często przy kredytach na samochód).
Innym rodzajem zabezpieczenia rzeczowego jest blokada rachunku (polega na unieruchomieniu środków pieniężnych na rachunku kredytobiorcy lub osoby trzeciej; występuje z reguły jako zabezpieczenie przejściowe, dodatkowe), przewłaszczenie (czyli przeniesienie przez kredytobiorcę lub osobę trzecią własności rzeczy ruchomych lub papierów wartościowych na bank, do czasu spłaty kredytu), przelew wierzytelności lub cesja należności (jest równoznaczne z przeniesieniem na kredytodawcę wierzytelności wobec osoby trzeciej).
Przy niektórych rodzajach kredytów (hipotecznych i mieszkaniowych), zabezpieczeniem jest hipoteka, czyli prawo rzeczowe na nieruchomości ustanawiane przez wpis do księgi wieczystej. Hipoteka zwykła służy zabezpieczeniu wierzytelności istniejących, o określonej wysokości, hipoteka kaucyjna – wierzytelności przyszłych, o niesprecyzowanej jeszcze wysokości.